华夏银行行长张健华谈财富管理新格局

近日，华夏银行行长张建华在关于2020年清华五道口全球金融论坛专项规划的讲话中指出，金融危机爆发前后，财富管理行业发生了新的变化。同时，居民理财意识和风险意识也得到增强，传统的银行存款产品已难以满足居民资产保值增值的需要。 张建华认为，在新形势下，商业银行在财富管理领域将有广阔的发展空间，财富管理新格局正在形成。 财富管理的新变化 根据《中国私人银行业市场发展报告》，截至2018年底，中国个人可投资金融资产总额为1.47万亿元，个人可投资金融资产600万元以上的高净值人群达到167万人，居世界第二位。 同时，央行公布的调查显示，从资产结构看，我国城镇居民家庭资产仍以实物资产为主，占家庭总资产的近80%。实物资产中，住房资产占74.2%，住宅资产占家庭总资产的比例为59.1%。 在张建华看来，当前我国居民资产配置的主要问题是风险资产占比相对较低。以银行客户为例，银行客户覆盖面最广，金融资产分布所占比例最高。然而，客户的资产配置主要是基于无风险或低风险的产品。随着资产管理新规的出台，银行理财产品将逐步转为净值，这意味着银行理财产品未来将与资本市场有更多的接触。 张建华认为，目前，财富管理出现了一些新的趋势，正呈现出新的格局。 首先，随着居民理财意识和风险意识的增强，特别是在低利率时代，银行客户对理财的需求正逐步增长。传统的银行存款产品已经不能满足居民资产保值增值的需要。市场需要银行提供更丰富的产品，特别是高收益产品。 其次，财富管理行业的运营模式正在从产品设计向客户需求转变。 同时，随着P2P网络贷款的完善和“房地产不投机”要求的落实，房地产的投资属性有所下降，整个财富管理市场正在回归持牌金融机构，这也为正规金融机构提供了新的机遇。在新形势下，商业银行未来有很大的发展空间。 银行发展财富管理三大优势 张建华认为，在财富管理领域，商业银行最大的优势是客户覆盖面广。这是商业银行可以抓住的机会。首先，任何一种财务管理方法都应该纳入银行的账户体系。无论是银行存款、理财还是保险、基金和信托代销，无论客户购买什么资产，银行都能清晰把握。即使是证券市场的投资者，其资本账户也在商业银行。账户构成了商业银行的自然优势，体现了银行的“覆盖面广”。 其次，银行控制着账户结算系统。各种金融资产配置的转换是在银行账户系统中进行的。银行不仅知道客户的财富状况，也知道客户的交易行为。与其他金融机构相比，银行对客户的了解更多。 银行的优势还体现在资产规模和数量上。张建华指出，在短时间内，我行理财产品规模达到3万亿元，在整个金融市场中的比重非常高。资产管理新规出台后，银行理财产品整体规模有所下降，但整体市场规模仍然较高。随着未来净值产品的逐步推出，银行融资比重将继续提高。 此外，张建华认为，支付清算系统也是商业银行的一大优势，支付清算是商业银行开展各项业务的重要基础。 银行要以客户为中心促进转型 基于以上优势，张建华认为，如果银行能够实现以客户为中心，推动金融产品转型，从传统的预期收益向净值回归，不仅可以进一步规范产品，还可以甄别出真正的客户。在这个过程中，我们可以有效地识别财富客户和传统银行储蓄客户。 银行应该如何构建?张建华指出，今后商业银行要有丰富的金融产品体系，包括高流动性、低风险的金融产品，以及一些与高风险、高收益资产挂钩的净值产品。他们可以设计不同收入和风险的产品组合，也可以设计不同的产品，以满足更多的客户需求，吸引不同的客户群。 随着黑天鹅事件的发生，这场疫情让业界意识到了在线服务的紧迫性和必要性。张建华认为，商业银行在网上服务方面做了多年的努力，取得了很多成绩。但是，在线服务不仅要提供传统产品的在线服务，而且要有突破。商业银行应依托网络渠道，努力实现产品本身的数字化。 在张建华看来，开放银行业务是商业银行探索网上服务的重要方向。”开放银行就是要把我们的能力，包括系统、账户系统和其他外部输出，嫁接到其他合作机构、客户和平台上，让我们的客户在办理业务的过程中，虽然看不到银行，但可以随时随地享受到银行的服务。” “总而言之，在新形势下，未来仍有很大的扩张空间。”张建华认为，随着理财子公司的兴起，商业银行在大财富管理的背景下有很多优势，但银行仍需不断提高自身能力，不断深化自身能力产品和服务，以便与其他专业机构竞争。 [32] \t